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作者: cobepupu (抠比扑扑) 看板: Stock
标题: [新闻] 连西班牙富人都开始付不出房贷
时间: Tue Oct 9 14:45:25 2012
1.原文连结：
http://house.cnyes.com/News/wd_house/Content/20121009122701248400211.htm
2.内容：
连西班牙富人都开始付不出房贷 专家：一切根源是失业问题
西班牙房市泡沫破裂之后，许多低收入移民无法支付房贷，房屋被止赎法拍。现在这个问
题已延伸至过去收入颇丰的家庭，因为深陷衰退的经济使他们也成了无力偿还房贷的一群
。
《彭博社》报导，西班牙协助屋主处理房屋止赎问题的机构 AFES 表示，目前遭遇止赎问
题的马德里屋主中，有 60% 是收入比中产阶级更高的西班牙商业人士。3 年前，面临止
赎问题的屋主有 80% 是移民者，在经济恶化时，他们首当其冲失去工作，无法支付房贷
；但现在比例下降至 40%。
AFES 资料也显示，贷款保证人也失去房屋的情形现在也占 20%，这些多半是在房市景气
时，父母用自己的房子做为担保品，让孩子可以买房。当时的房价过高，数万位初次购屋
者必须仰赖父母协助，才买得起房子。
自 2009 年以来，这是西班牙第 2 度陷入衰退；之前该国则经历了 10 年荣景。著书分
析西班牙房市起落的 Jose Luis Ruiz Bartolome 指出，当时银行为达成高度的成长目标
，想尽各种方法把钱借给想要买房的人，要求有担保人是个很有效的方法，既能分担风险
，又能在房市泡沫破裂之际持续经营贷款业务。
AFES 总裁 Carlos Banos 解释，用爸妈房子做担保的孩子在无法付出贷款、失去房子后
，父母辛苦一辈子所买下的房子也因为拿来做担保而归银行所有。许多父母当初并未预料
到情况会变得如此，他们除了失去房子，还得拿部份退休金来偿还债务。
西班牙第 2 大贷款银行 Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (BBVA) 资料显示，在西
班牙房市最好的 2007 年，房价相当于家庭年收入的 7.7 倍；相较之下，美国是 5 倍。
不过据西班牙最大鉴价公司 Tinsa 资料，该国房价已较 2007 年下跌超过 30%，这使
20% 的贷款屋主资产转为负值，到今年底前，比例可能上升至 25%。在第 2 季失业率已
高达 24.6% 情形下，这无疑是雪上加霜。(接下页) [NT:PAGE=$]
Banos 说，经济危机已使小康家庭陷入困苦，止赎问题现在正威胁著高收入族群，而这一
切的根源就是失业问题。自 2007 年至今，已有 2.2 万小型商家倒闭，如律师、牙医、
旅馆业者等高收入族群也向 AFES 求助，人数在过去 3 年成长了 7 倍。
在马德里地区，有 15% 止赎案来自于企业主把房贷再融资以支撑事业的运作，但 2008
年的经济危机使这个方法不再可行。过去能够以出售部份资产换取喘息时间的富裕家庭，
现在则占止赎案的 25%。Banos 认为，从马德里的数据可轻易推断西班牙全国的状况。他
预估全国止赎案件可能高达 40 万件。
西班牙首相拉霍伊 (Mariano Rajoy) 政府于 9 月 27 宣布第 5 个预算削减与增税方案
，希望能在 2014 年底省下 1500 亿欧元或 GDP 15% 的支出。 IHS Global Insight 经
济学家认为，税赋增加、薪资减少、能源与食物价格上涨等因素，一直在侵蚀家庭的可规
画支出，也对他们负担贷款的能力形成风险。
西班牙法律规定，如果止赎房产法拍售出价格低于未清偿的贷款金额，银行可以向贷款人
追讨其中差额。银行也有权取走贷款人与担保人现在与未来的资产，如薪资及退休金。
Banos 说，这使人们丧失生活目标，因为他拥有的一切都会被银行拿去。
当欧洲进入复苏，各国利率开始调升之时，西班牙还将面临另一波房贷止赎潮。目前欧洲
的低利率让部份屋主还能撑得下去，但当景气回温、利率上扬时，西班牙这颗定时炸弹也
会开始倒数。
资产管理公司 Taurus Iberica Asset Management 估计，西班牙 90% 以上贷款都采浮动
利率，近年来的低利率让贷款者每个月可以少付 400 欧元，因此违约率还没有外界想像
得高。
当贷款人逾期 90 天以上未付款项时，银行可决定展开止赎过程，屋主搬离并进入法拍可
能需时 18 个月。但银行并不积极想收回房屋，因为法拍屋价格会下降 48%，且市场流动
性并不佳，这对银行并不是有利的处理方式。
3.心得/评论(必需填写)：
房价相当于家庭年收入的 7.7 倍 就泡沫 美国5倍就........
台湾不知道是几倍.......
【叶思含╱台北报导】房价逐年高涨，民众薪水跟不上房价涨幅，根据行政院主计总处最
新出炉的家庭年可支配所得统计，台北市每户为125万1519元最高，但想在台北市买35坪
、总价约2000万元的中古屋，购屋痛苦指数达16年，为全台最痛苦，邻近的新北市购屋痛
苦指数也近10年；全台痛苦指数最低县市为苗栗县，痛苦指数仅3.4年。
http://www.appledaily.com.tw/appledaily/article/property/20121007/34558434/