年报与配息政策都公布了
跟预估值相去不远
原本预估可以赚5.5元
但最后公布是5.41元
原本预估可以配4元
公布是4元+100股
一月份因为短线涨太多被迫公布EPS为0.88元
也如期进入处置
二月分的营收公布出来是5700万
虽然月减三成
但我倒觉得不用担心
一来今年过年在二月
工作天数原本就比较少
二来不要忘了第一季是传统淡季
旦缴出来的营收已经等同去年旺季月份的6000万水准了
关厕所到3/15出关
近期表现是乖乖地配合量缩拉回
应该是能如期出关
3月分营收应该是有机会挑战9000万
那Q1的EPS我想两元应该没问题
全年10元以上稳稳
以公司配息政策来看
明年配8元以上机会很大
以殖利率5%反推股价有机会上160
这是退可守的状况评估
如果以成长股本益比20~25倍评估
那股价就有上200的可能
就这是进可攻的状况评估
※ 引述《eric619y2j (应广王)》之铭言：
: 最近突然连喷两根涨停
: 成交量也慢慢放大了
: 相较于其他IC设计族群
: 相对低的股价与本益比也慢慢向上反应
: 观察去年第四季的营收
: 皆能够维持在6000万以上
: 受限于前端晶圆厂的塞车
: 目前6000万大概就是一个满载值
: 以2020年的状况来看
: 跟前面预估得差不多
: 大概全年获利可以到5.5元
: 这部分近期涨上来的股价也反应了
: 接下来展望2021年
: 一月的营收创下历史新高来到8243.5万
: 年增超过90%
: 1月份是传统淡季
: 照这样看来今年的成长力道是可以期待
: 近期MCU的缺货造成的涨价
: 明显带动一些MCU的族群上涨
: 但别忘了
: 应广可不只MCU
: 真正的爆发力到我认为会是在TWS跟BLDC的部分
: BLDC是目前主力提升获利的产品
: 2021在服务器的建置原本就是大年
: 再加上近期比特币上涨到5万元
: 这部分原本就会带动BLDC IC的持续成长
: 近期的新闻可以看到
: TWS的触控IC出货有明显成长
: TWS在2019年的比重还极低
: 2020等年报出来才会知道有提高多少
: 但我相信2021年TWS这块会有较大幅度的成长
: 一月份的营收我想可能是涨价导致营收提高
: 晶圆厂的满载我想第一季可能还无解
: 但到了第二季应该就有机会舒缓
: 应广的营收应该就有机会在更上一层楼
: 今年的获利应该是可以乐观期待
: 或许有机会拼获利成长50%
: 如果是这样EPS就有机会挑战8元了
: 近期成交量慢慢放大
: 或许有机会可以让法人注意到这档个股
: 可以与其他IC设计族群产生比价效应
: 如果可以给予15倍的本益比
: 那股价可就上看百元了
: 我认为这是有机会的
: 因为目前来看他就是一档成长股
: 给予15到20倍的本益比都还算合理
: 加上应广的股本仅2.23亿
: 如果法人真的买盘近来
: 股价要拉升应该不难
: 先比价股价最近的盛群
: 具有相同的MCU涨价题材
: 2020 EPS 4.56元，股价87
: 应广相较之下股本小，EPS又较高，股价相对低
: 很有机会比价上去
: 看完基本面后
: 技术面来看突破整理数个月的区间
: 整理期间量缩，突破时量增
: 距离历史高点86.6也只差一点
: 越过之后就只有获利卖压
: 不会有套牢卖压
: 长线月KD黄金交叉向上中
: 接下来就静待2020年报与2021 Q1季报公布
: 我相信股价很快就会反应应有的价值了
: ※ 引述《eric619y2j (应广王)》之铭言：
: : 第三季季报公布了
: : 第三季毛利率40.88%
: : 第三季营利率20.68%
: : EPS为1.34元
: : 三率较上季微幅衰退
: : 但较去年同期为成长
: : EPS较去年Q3相比成长近一倍
: : 前三季获利累积3.78元
: : 已超越去年全年的3.57元
: : 10月的营收也出炉了
: : 仍然维持在高档的6300万
: : 展望第四季及明年
: : 虽然疫苗准备问世
: : 对于服务器的需求可能趋缓
: : 但近来比特币已经长到超过15000了
: : 一些挖矿概念股也开始动起来了
: : 我想如果矿机的需求再起
: : 对于应广的散热风扇IC需求也有机会冲上来
: : 疫情的趋缓对于5G基地台的建置或许也会加速
: : 所以BLDC IC这块的需求应该不降反升
: : 加上TWS慢慢成为主流
: : 对应广的营运来说会更上一层楼
: : 看起来公司的产品与产业趋势没有问题
: : 目前唯一的隐忧是8吋晶圆厂的满载
: : 可能导致交期拉长与代工费用调涨
: : 会影响到公司的营收成长力道
: : 以及毛利的下降
: : 今年全年获利5.5元应该是没问题
: : 明年有机会配息4元以上
: : 换算起来殖利率超过5%
: : 以全年5.5元计算本益比不到13倍
: : 但别忘了这档是IC设计股
: : 加上又具有成长性
: : 本益比15~20倍都属合理
: : 几档价格相近的IC设计股相比
: : 应广股价相对偏低
: : 应广Q3 EPS为1.34元 股价67.3
: : 创惟Q3 EPS为1.12元 股价71.9
: : 盛群Q3 EPS为1.27元 股价69.9
: : 目前成交量仍然不足
: : 只能期望早日能够获得法人的青睐
: : 不然以应广的小股本及可炒作题材
: : 要做波段的拉抬应该是有机会XD