※ 引述《danny0830 (丹尼)》之铭言：
: 这篇新闻讲得比较详细一点
: 高速算法交易成隐忧，道琼闪电崩盘事件只会再重演
: 2010 年 5 月 6 日，美国道琼工业指数突然无预警大跌 600 点，当天股市上冲下洗幅度
: 高达 1,000 点，这起“闪电崩盘”事件遭美国监管单位盯上，随即展开搜捕计画，五年
: 过去，终于找到幕后始作俑者，令人讶异的是这人只是一个 36 岁英国寻常百姓，在自宅
: 靠着电脑程式操控期货，五年之间大赚 4,000 万美元。
: 相信许多投资人对这起事件印象深刻，当时传言是因为花旗集团交易员处理 P&G 期货卖
: 单时，误把百万 (million) 的 m 打成十亿 (billion) 的 b，导致道琼崩跌，另有一说
: 指程式出错。然五年过去真相终于大白，报导指造成闪电崩盘的幕后操盘者 Sarao，居然
: 从未在美国或英国大型金融集团工作过，股市崩盘时他是在租屋处操盘期货市场，透过现
: 已倒闭的 MF 全球控股结算他的交易。
: Sarao 进行交易下单的软件本来是一家程式开发商拥有，但他借口以开发新版本向业主要
: 原始码，之后他就利用此现成软件来操纵期指，此软件可以让他在短时间内下单并取消，
: 目的是在下单动作执行之前取消来创造假象干扰市场。
: Sarao 是以芝加哥商品交易所 (CME) 发行的 S&P 500 E-Mini 电子期货为标的，频繁的
: 下单又取消动作引起监管局注意，CME 认为他的动作显然想要对公开市场价格制造冲击。
: 他在 2010 年 3 月还对 CME 解释他的行为只是要向朋友展示在 24 小时之内频繁进出市
: 场会发生什么事而已。
: 2010 年 5 月 6 日崩盘这天，Sarao 在 S&P 500 期货市场交易上千次，价值高达 2 亿
: 美元赌市场会下跌，交易额占当时总额的 20-29%，随后又取代或更改订单将近 2 万次。
: 因为 Sarao 的下单造成衍生商品交易市场失衡，随后冲击到股市。
: 此后五年 Sarao 还以同样方法操纵股市达二十余次，Sarao 跟法官强调他只是凭直觉，
: 而非高科技技巧。Sarao 周二被被伦敦警察逮捕，并遭美国监管局指控 22 项罪名。
: 彭博新闻认为，各方面来看，股市闪电崩盘事件凸显出今天复杂的金融市场，在面对高速
: 、电脑趋动的交易主导下是多么的脆弱。
: http://finance.technews.tw/2015/04/24/algorithm-cause-stock-flash-crash/
: 2万笔空单
: 难怪撑不住闪崩
: 修改原始码
: 这样算是工程师的逆袭吗
其实我觉得有疑点，成交的定义就是不可能取消。
所以理论上来说他应该是挂价外不会马上成交那种，然后不停循环。
如果他是这样再配合套利单赚钱，就代表，券商跟期货商的算法内容为了逮捕瞬间行情。有一个参数是多空比，或是突兀价位跟五档这种参数。
等他的动作成功骗到，券商的交易算法他再回补。
如果是这样我跟不觉得他有错。
他不过是利用资讯不对称反将券商一军而已，而且表示他推敲的很正确。
他们的确有用突兀价格跟价位统计的参数 不然不会被钓到。
有种你不作弊，不然不会被我骗的感觉。
另外如果只是因为这样的话，实际上的程式其实不难写。