去年利率一直喷喷喷 也注意到了不少fixed-income的产品
我从银行开定存 到从券商买定存 到最后发现直接向美国财政部购买债券最划算
很可惜 只有美国公民或者Resident Alien(含绿卡)才能直接购买
这篇讲的债券 单指T-bill 其他我还没研究
银行的定存利率大部份都低于从券商买的定存 就不讨论银行的了
去年年中时 券商卖的定存利率其实还是高于T-bill的
但是最近几个月开始 不论是1/3/6/12个月期的定存 都是T-bill高了一点
另外由于T-bill只需要缴交联邦税
所以对需要缴州税的居民来说 如果T-bill利率低个0.x% 其实还是T-bill比较划算
真要计较的话 要算一下才知道 但现在T-bill利率都比较高了 所以也不用去算
先列一下最新的利率(APY):
4周3.83% 8周4.25% 13周4.41% 17周4.55% 26周4.6% 52周4.5%
Pros:
1. 免州税 对于税务居民来说是个福利
2. 各种term都有 从最短的4周(1个月)到52周(1年)都有 对我来说 1年以上不用的资金
我都拿去买ETF了 所以1年以上的我没在意
T-Note有2/5/7/10年期的 但我没买过 10年期现在落在4.15%左右就是
3. 可以设定reinvestment 这点在去年年中开始发威
因为一直升息 利率变动很快 所以买1-2个月的债券比较有利
而我有一笔钱一年用不到 我直接设定好reinvest就不用管了
时间到了他自动买同期的T-bill 比如我在10月时就买了1个月的 设定reinvest 5次
4. 单一且单纯
从去年年中开始 T-bill的利率都好过银行跟券商卖的定存了
所以就不用再四处去研究那边利率比较高 T-bill买下去就对了
在各个不同的银行或券商买定存 来年报税要多算几张1099表格
虽然不是一个大麻烦 但如果只有一张1099表格 很明显比较好管
另外这东西就跟定存一模一样了 不用去管市场上债券价格波动
考虑价格波动 还要算一堆有的没的 我比较不想花时间研究这些
要看波动的话我去买股票就好惹 个人观点
Cons
1. 我对于他reinvest的机制有点疑惑 网络试着找答案也没找到
他的reinvest是会把这期的钱给你 另外把reinvest的钱扣掉 是分两步的
然而哪个先哪个后却没有明讲 我自己的观察是他先给钱再扣钱
这个先后顺序会影响到你的帐户要不要先备好要reinvest的钱
(先给钱再扣钱当然比较好 这样就不用先备好reinvest的钱)
直接购买的网站 https://www.treasurydirect.gov
在美国的(公民绿卡 H/L/FJ五年后/O/E)可以参考
这个也不算什么债券投资 纯粹就是平时保有3-5万的现金 这些现金需要找个停泊处
要投资还是去买股票 ETF好(除非你有需要保本等考量 比如年纪大了)