小弟是内存与半导体的狗
抱着这两个类股不放
最近因为好奇
忍不住看了几天嘎伟老师的节目
越看越觉得疑惑
他提到关于“资金轮转”的概念
这不是陌生的观念
包含我在内的大家都知道
问题在解读资金轮转的角度
嘎伟老师的论点是
因为他看空电子类股
觉得电子类股已经涨到太夸张
资金在电子类股已经发挥完了
所以电子类股即将衰退
资金会改流向生技、营建、传产(今天新增的)
我大概认同30%这个看法
就单单认同现在生技、营建、传产有一波利多
但是剩下的我都不认同
主要原因是
我觉得从产业基本面来看
半导体跟内存是“资金主线”
2026年它们只会休息 但不会衰退
例如这几天内存高达九个标的正在关禁闭
半导体卡在等台积电法说会
所以这几天这两大类股涨势会缓下来
但认真看
其实主要的半导体与内存标的价格都没有掉下来
半导体还是有在涨(法说会前行情上涨)
内存则是都被关了但股价还HOLD著
也就是这两大类股现在暂时不是资金轮转的重点
但因为是主线
所以资金也没走
那这段时间资金先轮转去哪?
例如前几天狂飙的面板
或是这几天的可宁卫跟方土昶
资金把这些标的作为这段时间的“工具行情”段来保持资金活性
面板刚准备走完
所以面板股迅速降温
而土方之乱的受益股，以及嘎伟老师推的合一等营建、生技、传产股
我认为也只是被资金当作“工具行情”来使用
并不是什么电子股涨过头掉芝麻给它们
工具行情不是不能赚
而是只能赚一波
资金把它们当暂时的工具用
你也把它们当暂时的利多赚一波
也是能赚钱
但工具行情的标的风险很大
因为一但主线开始要走
资金会被迅速抽走
让人很容易来不及跑
但玩主线股的话
涨的时候比工具标的还多
没涨的时候只会休息，不会崩跌
所以我的推断是
眼看着台积电法说会明天就要登场
而内存标的会陆陆续续出关
主线会准备再开始往前走
到时老师推的类股可能就会满手绿灯
不知道如果这样的话
嘎伟老师会再怎么说他的标的