距离发文大概不到一周
结果直接喷到短线目标价70了…
其实我没想过那么快
趁著大盘不太好就先行离场
下面的留言有提到一些官司的问题
还有提到变压器的认证有钱就可以
这我是真的没看到，这也是发文的用意
可以看到一些没注意到的资讯
再次感谢大家
近期会再找机会上车，
也会再研究
就这样 peace
引述《Conmo (噗噗噗宝-R斯)》之铭言：
: 标的：
: 2371.TW 大同 多
: 分类：多
: 分析/正文：
: 大家好，我Han
: 第一次在stock版发文，
: 自己踏入股市不久，
: 比较注重在基本面的分析，
: 这次挑战写看看估值，请大家给予鞭笞
: 大同(2371)
: 结论:
: 停利: 短期停利抓70，但长期一路看多
: 停损: 抓54缺口
: EPS预估 2024/2025:4.69/5.81~6.25
: 题材:重电 变压器
: 以下正文
: 台电整体电网预估:2024 636.2E 2025:795.3E 变压器占58%、电抗器 7%
: https://i.imgur.com/55B9XOZ.jpg
: 计算下来 变压器占 2024/2025 :369E/461E 、电抗器 2024/2025 :44.5E/55.6E
: 大同以过去的变压器为17%，金额为 2024/2025:62.73E/78.37E
: ；电抗器18%，金额为 2024/2025:8.01E/10E
: 总金额2024/2025:111.2E/140E
: https://i.imgur.com/an7IIEW.jpg
: https://i.imgur.com/3a3ttJg.jpg
: 2023总得标金额为99.5E，本业营收为503.5E，回推台电占比为19.76%，
: 以这个占比来估2024/2025本业营收:562.7E/708.5E
: 券商估2024为573E，但我就以我计算的收入为主，
: 2023年营业成本为422.8E，营业费用68.3E，以7%增长的话
: 2024为452.4/73 2025为484E/78.11
: 2024: 562.7E-452.4E-73=37.3E(营业净利)
: 2025: 708.5E-484E-78.11E=146.39E
: https://i.imgur.com/YWi9qbv.jpg
: 以某券商有预测2024 毛利率:20.4%(我认为合理，因为2020~2023为16~24徘徊)
: 2024 净利率19.2%
: 我的计算:
: 2024EPS:37.3E/2340+ 芙蓉72.6E/2340=1.59+3.10=4.69
: 2025EPS:146.39E/2340=6.25
: (券商):708.5E*19.2%/2340=5.81
: https://i.imgur.com/gcCJ6BD.jpghttps://i.imgur.com/D0FyCVf.jpg
: 算完EPS 后，看一下重电变压器的本益比 华城/士电 合理本益比:28~45 以现在的股价来
: 看，过高会到50~70倍之间，蛮夸张的数字
: 回头看大同，未来会打到美国市场(四月将取得UL认证(Underwriter Laboratories) )
: 以2024来看 合理股价:1.59*30+3.1*1=50.8
: 2025 6.25*20=125，以市场都 以2025来看 ，现在真的不算贵
: (二)
: 股价表现
: https://i.imgur.com/q9jUpwj.jpg
: 日线突破历史高点来到收到60，
: 周线也维持强势，目前会看到520总统任职前
: 停损会抓54的缺口
: 想上车的可以抓10日线上车补票...
: (三)隐忧
: 短线:
: 1. 4月的认证有没有可能通过
: 2. 重电股本益比的调升或调降
: 3. 营收的认列有没有 延递
: 长线
: 1. 有没有办法持续得到台电的单
: 2. 其他的本业有没有办法稳住，本次没讨论到
: 进退场机制：
: (非长期投资者，必须有停损机制。讨论、心得类免填)
: 停利: 短期停利抓70，但长期一路看多
: 停损: 抓54缺口
: 以上，希望大家有美好的一天
: 有任何问题可以跟我讨论，
: 虽然我也菜到靠北
: 啊…如果有人知道怎么用电脑发文也请教一下…
: