选大盘的etf只是懒人的投资法的一种
不会太烂, 但也不会太好
什么阿里布达的ETF长期绩效,很难赢大盘型的ETF，
其实只是个站不住脚的传说
照着这样讲，买全球的股票型ETF，其绩效不就应该会打败SP500 ?
但是如果你有一亿,
你会投资台清交的前100名菁英学生 , 每人可投资100万，
还是会分散去投资全国几万的大学生, 然后每人只投资1000块呢 ?
这里面说不定还包刮8+9
成功率当然是前者比较大, 后者虽然可能给你偶然出现几个天才,
但是只分配到1000元投资
所得到的总绩效也是有限 !
不如集中火力投资菁英分子
虽然投资会依表现进行权重调整, 但是等到权重调好了, 烂公司的权重被降到极低
你的绩效也已经被海放几十年了 , 输一大截，又要如何追呢 ?
既然买全球型的ETF，不一定比SP500好
那买SP500 就是最好的吗 ?
SP500 里面同样也有一堆不太会成长, 但是只因市值大, 占权重的产业
会稀释你的资金分配
公司获利不太会成长, 也就表示股价不太会涨
如果你有1亿, 且你只投资台清交的菁英学生, 但是这些也有人读的是冷门产业
或是不太会成长的产业的科系
你有1亿，当然会选择投资比较会成长的产业, 个股也许很难挑对，但是产业不难
所以费城半导体只有29支成分股, 其绩效远远海放SP500
NASDAQ 100只有100支成分股, 其绩效也是赢NASDAQ大盘
而且也是赢SP500
这就是正确分配资金和挑对产业的区别
0050里面也是一堆不太会成长的传产, 只因为市值大，占著权重
去调出这些公司几年来长期的股价走势, 就会发现根本没有成长
而等到这些公司的市值的权重,
慢慢被很会常成长的产业公司, 汰除到后面去
早就已经是好几年后的事情, 绩效早就输别人好几年 , 这样要怎么追
可以看到0052的绩效赢0050
※ 引述《QQQwe (拿出数据说话是那90人是5)》之铭言：
: 投资大盘型etf，是主流的必胜圣杯
: 不只书跟你这样说，分析师也跟你这样说
: 过去理论也都是，投资大盘型etf，能稳稳得到趋近大盘的报酬率
: 长期打败阿哩不达的基金、高股息、杀进杀出的个股
: 这理论在美股感觉没啥问题，毕竟分散性够
: 但在台股有个很大的问题
: 台湾被动型大盘型老牌0050里，是选市值最大的50档股票
: 但2330台积电占比接近50%
: 以数字去看
: 目前台积电股价5百多，0050里有48%是台积电
: 台积电股价涨到1000时，0050里可能70-80%都是台积电
: 哪天台积电涨到2000时，0050里可能90%都是台积电了
: 简单说，台积电即使可以继续涨，那台股其他公司没跟上的话
: 一家独大可能会让0050分散性越来越差
: 算是台股的特色
: 虽然目前台积电连600都看不到，但若涨到1000，似乎对0050也不一定是好事
: 反而其他后续大盘型etf比如850、692、923等等，做了些条件设置
: 让台积电的比例没这么高，算是改良型产品，报酬还真的可以赢0050一些
: 所以说，投资0050，在台股依然是主流的必胜圣杯吗?
: 谢谢