最近突然连喷两根涨停
成交量也慢慢放大了
相较于其他IC设计族群
相对低的股价与本益比也慢慢向上反应
观察去年第四季的营收
皆能够维持在6000万以上
受限于前端晶圆厂的塞车
目前6000万大概就是一个满载值
以2020年的状况来看
跟前面预估得差不多
大概全年获利可以到5.5元
这部分近期涨上来的股价也反应了
接下来展望2021年
一月的营收创下历史新高来到8243.5万
年增超过90%
1月份是传统淡季
照这样看来今年的成长力道是可以期待
近期MCU的缺货造成的涨价
明显带动一些MCU的族群上涨
但别忘了
应广可不只MCU
真正的爆发力到我认为会是在TWS跟BLDC的部分
BLDC是目前主力提升获利的产品
2021在服务器的建置原本就是大年
再加上近期比特币上涨到5万元
这部分原本就会带动BLDC IC的持续成长
近期的新闻可以看到
TWS的触控IC出货有明显成长
TWS在2019年的比重还极低
2020等年报出来才会知道有提高多少
但我相信2021年TWS这块会有较大幅度的成长
一月份的营收我想可能是涨价导致营收提高
晶圆厂的满载我想第一季可能还无解
但到了第二季应该就有机会舒缓
应广的营收应该就有机会在更上一层楼
今年的获利应该是可以乐观期待
或许有机会拼获利成长50%
如果是这样EPS就有机会挑战8元了
近期成交量慢慢放大
或许有机会可以让法人注意到这档个股
可以与其他IC设计族群产生比价效应
如果可以给予15倍的本益比
那股价可就上看百元了
我认为这是有机会的
因为目前来看他就是一档成长股
给予15到20倍的本益比都还算合理
加上应广的股本仅2.23亿
如果法人真的买盘近来
股价要拉升应该不难
先比价股价最近的盛群
具有相同的MCU涨价题材
2020 EPS 4.56元，股价87
应广相较之下股本小，EPS又较高，股价相对低
很有机会比价上去
看完基本面后
技术面来看突破整理数个月的区间
整理期间量缩，突破时量增
距离历史高点86.6也只差一点
越过之后就只有获利卖压
不会有套牢卖压
长线月KD黄金交叉向上中
接下来就静待2020年报与2021 Q1季报公布
我相信股价很快就会反应应有的价值了
※ 引述《eric619y2j (应广王)》之铭言：
: 第三季季报公布了
: 第三季毛利率40.88%
: 第三季营利率20.68%
: EPS为1.34元
: 三率较上季微幅衰退
: 但较去年同期为成长
: EPS较去年Q3相比成长近一倍
: 前三季获利累积3.78元
: 已超越去年全年的3.57元
: 10月的营收也出炉了
: 仍然维持在高档的6300万
: 展望第四季及明年
: 虽然疫苗准备问世
: 对于服务器的需求可能趋缓
: 但近来比特币已经长到超过15000了
: 一些挖矿概念股也开始动起来了
: 我想如果矿机的需求再起
: 对于应广的散热风扇IC需求也有机会冲上来
: 疫情的趋缓对于5G基地台的建置或许也会加速
: 所以BLDC IC这块的需求应该不降反升
: 加上TWS慢慢成为主流
: 对应广的营运来说会更上一层楼
: 看起来公司的产品与产业趋势没有问题
: 目前唯一的隐忧是8吋晶圆厂的满载
: 可能导致交期拉长与代工费用调涨
: 会影响到公司的营收成长力道
: 以及毛利的下降
: 今年全年获利5.5元应该是没问题
: 明年有机会配息4元以上
: 换算起来殖利率超过5%
: 以全年5.5元计算本益比不到13倍
: 但别忘了这档是IC设计股
: 加上又具有成长性
: 本益比15~20倍都属合理
: 几档价格相近的IC设计股相比
: 应广股价相对偏低
: 应广Q3 EPS为1.34元 股价67.3
: 创惟Q3 EPS为1.12元 股价71.9
: 盛群Q3 EPS为1.27元 股价69.9
: 目前成交量仍然不足
: 只能期望早日能够获得法人的青睐
: 不然以应广的小股本及可炒作题材
: 要做波段的拉抬应该是有机会XD
: ※ 引述《eric619y2j (应广王)》之铭言：
: : 悄悄的股价从6字头爬到7字头了
: : 悄悄的股价也超车创惟了
: : 下一个目标就是悄悄的超车联阳
: : 今天公布了8月营收
: : 营收5966.3万，年增61.4%
: : 营收虽然没有再创下历史新高
: : 不过仍然在高档(近6千万)
: : 第三季的表现目前为止还算符合预期
: : 顺带一提
: : 7~9月是应广的传统淡季
: : 但目前营收看起来仍在高档
: : 10~12月是传统次旺季
: : 可以期待刷新历史新高
: : 至于MoM减少6.7%
: : 我倒觉得不用太在意
: : 一是历年同期8月都较7月少一点
: : 二是上个月营收才创历史新高
: : 观察技术线型
: : 近期的量稍微大一点了
: : K线在突破下降轨道后
: : 有一点回测原先的下降轨道以及20ma与60ma的味道
: : 只要在这里稍微确认支撑后
: : 随时有机会再度上攻
: : 筹码面来看
: : 法人依旧没有青睐
: : 但筹码有一点点慢慢集中(比较大的散户or中实户??)
: : 消息面来看
: : 依然没什么特别新闻
: : 只有一个看起来算是好消息的新闻
: : 炒热冷门股 金管会宣布造市制度明年6月底上路
: : https://money.udn.com/money/story/5607/4844453
: : 总之这档现在买起来有基本面做后盾
: : 产品的话题也不少
: : 只要疫情持续
: : 对于健康器材、服务器散热风扇的订单就不会少
: : 只要比特币价格维持在万元之上
: : 那矿机的散热风扇需求就可能再起
: : 只要大陆持续推5G的基础建设
: : 那5G基地台的散热风扇需求也不会少
: : 只要真无线蓝芽耳机的话题在炒起来
: : 那又多了一个成长动能的引擎(目前TWS的比重仍低)
: : 综观上述的产品线
: : 这档放个半年应该会有一个不错的成长空间