※ 引述《YAYA6655 (YAYA)》之铭言：
: ※ 引述《Gavatzky (My Prince)》之铭言：
: : 就理论上来讲
: : 理论上 当冲付出的成本更高 那获利就会降低
: : 不划算的玩法
: 就理论上没错，就实际上我觉得应该是相反，当冲应该是好赚的
: 不然不可能台股天天都30~40%的成交量在当冲阿，如果这个不会赚，怎么可能有这样的
: 当冲量，还天天咧。
: 天天喔。我不信这样亏大家会受的了，还一直这样当冲。
: 因此逆推出当冲实际上应该是满好赚的，大家觉得呢？
当冲好不好赚用数据来看最简单
Jordan and Diltz (2003) [1] 的研究指出美国股市里的当冲交易者中 35.8% 的净获利大于 0，所有样本的当冲交易平均净获利为 -$750。
Ryu (2012) [2] 研究 KOSPI 200 期货市场的当冲交易发现平均净获利为负值，但外资及当地的 money manager 从中获得的平均净获利为正。当地散户的交易频率与净获利呈现负相关，
Changue 等人 (2020) [3] 指出在巴西股票期货市场中 97% 的当冲交易者净获利为负值，1.1% 的人靠当冲交易赚取的金额大于当地最低薪资。
综合以上观察，赚钱的人不多，但也不是没有赚钱的机会。
人人都觉得自己是那个秋森万，但大多数就是给人当韭菜。
[1] Jordan, D. J., & Diltz, J. D. (2003). The profitability of day traders. Financial Analysts Journal, 59(6), 85-94. DOI: https://doi.org/10.2469/faj.v59.n6.2578
[2] Ryu, D. (2012). The profitability of day trading: An empirical study using high-quality data. Investment Analysts Journal, 41(75), 43-54. DOI: https://doi.org/10.1080/10293523.2012.11082543
[3] Chague, F., De-Losso, R., and Giovannetti, B. (2020). Day Trading for a Living? DOI: http://dx.doi.org/10.2139/ssrn.3423101