※ 引述《luke0710 (绿岛小夜曲)》之铭言：
我刚好属于业内人士
也许可以提供另一个角度的看法给各位
为什么这么多人买投资型保单
至于投资型保单适不适合你
就留给各位自己去做判断
1.类型
其实投资型保单大概20年前就有了
当初的形式大概都是月缴3000元 缴20年
前面10年投入金额进入保险的比重通常都超过1半
所以常常有客户会投保7.8年以后
才发现绩效相当差(因为钱都花掉了 没有进入投资标的)
这也是早期大家对投资型保单的印象
最近这10年的投资型保单又分两种
1.自己挑标的 跟 2.类全委保单
通常保险业务不会比你还了解市场
除非自己有花时间去研究
所以1.类型通常都是挑
联X全球高收益债
XXX林新兴市场固定收益
类似这些高收益债或新兴市场债，让客户领利息这样
至于类全委保单是最近这5.6年开始流行
顾名思义
就是将钱委托给基金公司
公司通常会有一套加减码的动态调整策略
随着市场去调整这笔资产
可能股5债5 或是股4债6之类的
所以这种保单很看基金公司的操作绩效
另外投资型保单有两种平台
年金平台 以及 寿险平台
两种的唯一差异就在于身故有没有保本
所以年金平台就是
没有身故保障的投资型保单
: 这种保单之前在CFP板我有解析过了
: 原文转给你如下
: 这种我之前有研究过，我发现银行理专不知道是不懂还是不愿意告诉你
: 但是我实际问过之后不懂的比较多，大概是佣金高吧
: 我只能说这是目前银行很爱推的"理财"产品
: 详细内容我来告诉你
: 1.为何可以领100万+15%回来？
: 因为这笔保单除了去买基金之外
: 还会另外帮您长辈保115万的寿险
: 寿险费用是内扣的，意思就是你投入100万先不算手续费跟管理费
: 会有一笔钱先拿去买寿险，剩下的钱才是进行投资
: 他们会有个年龄系数x寿险金额的公式来计算保费
: 而且随着长辈年龄越高，每年所缴的保费也越高
: 以上就是他们所谓的保本，但是就是拿你的钱去买寿险
: 死了才保本？我个人是认为挺可笑
费用的部分
其实寿险成本真的没有非常高
如果以第5回生命表来看
目前62岁女性 每万元保额的费率是4.99
所以假设你投入100万 保额115万
每个月的保险成本就是 15*4.99 = 74.85元
另外 我觉得身故给一个保障不是一件可笑的事情
过去有很多人没有保险的观念或是
没有足够的经济能力去买保险
等到5.60岁了才想到要买一些基本的寿险
不好意思 保险公司不卖你了 或是你的费用会超级贵
投资型保单的费用的确是比较贵
因为你付出了投资的成本 以及保险的成本
: 2.投资基金管理费以及手续费？
: 我只能说，这种保单都非常高明
: 现在投资人只要看到手续费几％几％几乎投资的意愿会降低
: 所以一般来说会跟你说"在投入时"不会有管理费跟手续费
: 但是是事实上这些费用都是从基金内扣的，
: 意思就是基金所投资的标的若是都没上涨或是下跌
: 基金净值还是会下降，因为管理费直接内扣
: 主要只是规避或是不想跟你说有手续费的事情
: 所以跟你谈的时候，应该都会说这种保单投入时没手续费
: 但是却没跟你说，我手续费每个月都跟你从基金净值内扣回来，想逃也逃不掉
: 3.解约风险
: 这个不知道所谓的理专有没有跟你说，但是我猜没有
: 因为讲了你应该就不大想买，原则上是签约时才会淡淡的跟你带过
: 这些一般都大同小异，原则上绑三年，我拿我看到的来说
: 第一年解约-8%
: 第二年解约-5%
: 第三年解约-3%
: 4.配息来源
: 其实你要知道，这种基金跟股票没啥分别，你要买他保单上应该会有一行字
: "配息来源可能为本金"，只要基金的绩效没有高过你的配息+管理费+手续费
: 那配息来源就一定是你的本金，不然他钱从哪里来？
: 举个例子，若是他主张配息5%，管理+手续各1%
: 那基本上他绩效一定要每年有7%以上，配息来源才不会是你本金
: 另外这保单还会有个但书，这理专应该也不会跟你说
: 就是若是基金净值降低到一个程度，是不会配息的，因为配不出来，也没钱配
: 结论：
: 若是现在有个理专跟你推基金跟寿险我看你应该不会理他
: 但是他换这个方式跟你说，你就想买了
: 所以现在会用这种月配息的基金再绑寿险再包装成一个产品
: 但是层层的包装暗藏了很多细节，你没一一剥开根本不知道他在玩什么
: 现在银行也真的很聪明，懂得利用很多包装来吸引大众买他们"稳赚"的产品
: 然后产品也经过设计让你无法短期内解约，也会弄个停损点让你无法配息
: 怎么玩你都不会是赢家
: 我也可以很清楚的跟你说，今天若是我是基金公司基金净值根本不需要CARE
: 他们CARE的是手续费跟管理费，因为那才是他们的收入来源
: 但是基金净值太烂又吸引不到资金，所以他们会办说明会
: 目的是要吸引新的资金进来，把基金净值用买的买上去
: 但是只要后续新的钱没进来，或是绩效上不去，基金净值就是趴在地上
: 所以，这保单内应该会有另外说他们会办教育训练，定期会议等
: 费用大概600万也是从基金里面扣，教育训练拿来办什么？
: 当然是拿来办说明会阿，办一场150万，一年可以办四次
: 请银行叫几个VIP客户，租个场地，鸡尾酒外汇叫一叫
: 又可以吸到另外一波资金进来，这些钱谁出的？
: 别怀疑，就是你帮忙出的，他们根本不用出到任何一毛钱
: 但是你们也不能怪他们，因为你们不愿意做功课
: 只想钱放著就可以领5%又要保本，那他们不赚你们的要赚谁的？
: 若是真的想保本又不懂财经知识，请你去定存吧
: 不然电影中那些基金经理人酒池肉林的画面真的不是虚构的。
: 现在原来这种保单还存在啊
: 看来真的是热卖
前面稍微介绍一下投资型保单
再来谈谈为何还是有很多客户买单
1.税务
投资型保单的收益要并入所得税课征 (2009年11月解释令)
但是由于投资型保单的收益来源
大多来自海外股票或债券
计入最低税负制 当年度海外所得有100万的免税额
简单来说
我今天买股票2000万 股利100万 要缴股利所得 还有二代健保补充保费
买投资型保单 2000万 年拨回金额 100万 不用缴
2.没时间研究市场
一般人不会像板上的各位这么专业 买什么赚什么
但是又期望可以投入市场拿到好一点的报酬
只好把钱交给基金公司但是又担心风险
所以加一个保障
3. 资产保全
保险的观念就是明天跟风险不一定哪一个先来
假设你今天投入2000万买股票
好死不死看到金融海啸 -50% 心脏吓的忘了跳
那你的继承人只能领到1000万
很多人其实想把钱留给小孩
但是又不想太快把本金给小孩(失去财产的管控权)
投入2000万 1年领个5% 身故时给小孩2300万
我觉得投资型保单可能适合某些人去买
以投资的角度是绝对不划算
费用的确是比较贵
但是他有一些功能性可以去规划 包含金流 指定受益人等等
其实很多医师、律师(包含我们的金管会主委)等等都很喜欢投资型保单
大家觉得他们真的不看条文不知道费用比较贵不会看股票吗?
只是他们觉得多付出一些费用可以得到一些他们想要的效果
不管投资什么东西 都一定要有一定的了解
股票也好 投资型保单也好 基金也好
都有很多人会为了业绩乱卖 所以自己要有一些分辨的能力
话说我PO完才发现这边不是CFP版 跟股票没关系 会不会被砍呀...
对了 我不是保险业务请不要私信给我