※ 引述《gto9992000 (小人物GINO)》之铭言:
: 以下分享自己的投资心法
: 投资也有几年时间了,自己尝试过非常多的方法,
: 市面坊间的书籍自己也买了不少,当然我自己早就有自己一套的方式在操作,
: 但每年还是会定期的买进书籍,只是越来越少就是了,
: 因为好书真的不多...
个人认为,好书真的很多,很多书中的观念都是很棒的
尤其是许多伟大的交易员,将其毕生心血写成书,何来不好?
然而纵观这类的书,里头揭示了他们的交易法则
关键却不是在于书中的方法有问题
而是回归到你所说的“内心”
心理面才是真正的必修,但重视的是却是很少
: 这几年学的很多,基本.技术.筹码.资金控管
: 说真的,每样我说真的我认为我学的只是皮毛,
: 基本面. 只基本看EPS.负债.营收.毛利率
: 技术. 均线.KD
: 筹码 外资主力买入大约价格
: 资金控管 这部份比较杂,也有策略暂不细说
: 操作到现在,发现真正影响操作的,是自己的内心,
: 对我来讲任何的指标都是参考性,但指标不准就是先出场为主,
: 因为一个赚钱的指标,只要能帮助你60%的获胜率那就够了,
一个指标,如果赚钱的机率60%,亏损机率40%,你可能是赔钱的
如果是建立在获利是1:1的情况下,胜率高于50%就可以赚钱
但如果不是呢?
赚钱与否不是在于胜率,而是在于“胜率x获利”,简单地说,就是期望值
胜率60%,获利5%,期望值3%
亏损40%,亏损10%,期望值-4%
平均每次出手期望值为-1%
这样子的模式,最后长期下来必定亏损
赌场上的庄家,靠的不是“准”,而是长期下来的期望值(不作弊的情况下)
股市也是一样,靠得是长期下来正的期望值
伟大的Victor 在华尔街连赚18年,如同神一般
他并不是靠胜率(三成胜率的伟大交易员)
他靠的是我上述所说的,期望值,也就是风险报酬比
: 坦白说我不太相信大赚小赔理论,就是9次的亏损靠一次获利补足,
: 虽然自己今年也的确符合大赚小赔,但基本上我认为这模式不是一个良好的获利模式。
: 因为每一次判断如果都是经过自己正确判断,那怎么会胜率低于50%?
: 简单来说,每一次的出手没有50%的胜率为何要出手?
50%的胜率,其实可以很容易
扔铜板就可以了,正面与反面其中一种,标准的50%
正面出现,做多。反面出现,做空
但问题来了,你真的敢这么做
一个线型出现时,都有期相对应的胜率和潜在利润,相乘之后就是期望值
当一个线型,就算胜率很低,但潜在利润非常高时,还是可以做
甚至,这可能是获胜的关键
M头出现时,做空。胜率真的很高吗?其实不见得
因为向上拉过去,就变成突破区间,做空就得停损
虽然它成功率不高,一成立往下杀破颈线,常常就会跌很多
那么,成功率不高,杀破颈线时,要不要放空?
它的意义在于,当确定成立时,潜在利润会很可观
或许它的机率不高,但乘上潜在利润之后,反而是可以做的
当不断操作M头的线型时,必定不断出现赚钱与赔钱
重点是,最后累积起来是要赚钱的就可了
M头出现后,杀破颈线常常真的会跌很多
但真正抱得住的人却不多,这不是技术面的问题,是“心理面”的问题
: 当然如果是定存股的操作模式,的确有可能是用小赔大赚的方式。
: 这几年一直在微调自己的操作,后来发现小赚小赔才是长久之道,
: 因为只要自己获利能稳定,基本亏损能控制住,基本上就没什么好担心,
: 但小赚也是有可能大赚,重点在于自己能否能控制住小赔。
小赚演变成大赚,那就不是小赚小赔了
而是变成大赚小赔
这儿我要提一个模范生,Victor他在华尔街交易长达18年
每年都赚钱,从来不赔钱,如同神一样
平均年报率是72%,其中有些年更是超过100%以上
但也有一年不到5%的
这说明了一件事,当没有行情时(上下空间小)
他仍然坚持着他一定的交易方式,控制亏损,整体下来能小赚即可
但当有机会时,他也很努力地获取高额的利润
纵观所有的伟大交易员,没有人用小赚小赔致富
: 最近去参加一场股票读书会,教股票的资历看起来的确很不错,
: 但教的内容,就我看来就是非常的避重就轻,大意都是要你参加课程,
: 并且说自己操作的案例,并且还谈到房地产,当他说房地产多好赚时,
: 我真的觉得...或许他曾靠房地产赚钱,但绝对不是这么好赚,
: 例如目前的奢侈税,当然很多黑心仲介都会告诉你可以用人头...
: 但我真的觉得觉得把事情想的太简单了。
: 我真的觉得赚钱没有多头空头,重点在于你的判断,
: 判断正确空头一样赚得很好,就好像我认为房地产目前空头,
: 但房子还是可以买,只要你抓的到底,现在买房子反而是时机,
: 时机好的时候,好房子是没有人在轻易卖的。
: 而所谓的股票冥师,我真的觉得可以听听就好,
: 因为太多冥师都在作副业,让我真的觉得本业赚副业何必作呢,
: 尤其是拼命授课的名师,让我想起学校老师总是告诉你自己科系出路有多好,
: 只有自己出社会才懂这社会的现实。
: 曾看过某个高手说自己只用一条均线,以前听到觉得很不可思议,
我认为你说的那位,只用均线的,是真正的高手
重剑无锋 大巧不工
股市赚钱的方式,其实很多种,但多数人要找到一种属于自己方式却很难
能依循简单的方式可以赚钱,然后就一直不断复制下去就可以了
讲来很简单,真正去操作,就会明白有多困难
一个简单的方式,能完全依照实行
这背后所必须具备的心理素质非常好
必须有着如同铁一般纪律的操作方式,不容任何的情况而改变
这需要的是异于常人的忍耐力,对于挫折的耐受度都是超乎想像的
杨过这等武学奇才,在学习重剑剑法,仍然需要不断苦练,终臻化境
如同在股市也是一样,必须经过非常多的磨练与痛苦,才能明白
: 现在觉得一点也不会有何特别,因为投资真的不需要学太多一样能获利,
: 重点是当下的判断及策略是否正确,以及大家常说的顺势而为,
: 我真的觉得投资也真的就这几个字。
: 希望大家也能找到自己一套方法