最近在研究该如何存放 emergency fund，钱放在 checking account
很方便，但是利息低，放在 saving account 虽然有利息，但是提
款有一些限制。在看了不少文章介绍之后，在这边作个简单整理，
希望对有类似需求的人有帮助。
不过实际上 emergency fund 的金额都不大，随便存或是有技巧的
存放一年也就差个几十块而已，而且有技巧的存还需要花一些时间
设定，所以请慎用您宝贵的时间，决定要不要继续往下读，省下来
的时间多开个银行帐户拿 bonus 或许还比较赚。
文中所提到的帐户资料大多都是在网络上找到的，毕竟我不可能把
所有文中提到的帐户都开过一次然后确认资料的正确性，所以欢迎
有实际体验的人指正错误或是分享心得，或是有其他的技巧也欢迎
提供。文中所提到的利率都是以我找到的数字，因为利率会变，所
以不用太认真去计较大小。
首先讨论的是可以随时取用的帐户，我的意思是只要帐户有足够余
额，使用 ATM 可以自由的取出资金，或是可以在当天转帐。
Checking account 满足这种需求，但是代价就是利息极低，实体
银行就不用说了，大的网络银行 checking account 的利息现在也
不会超过 1%，反之 saving account 的利息可以到 2% 以上。
虽然 saving account 可以转帐，但是一个月只能转出 6 次，所
以就不是那么的方便，而且除了少数银行（像是 Synchrony），
saving account 通常不会发 debit card，所以 saving account
就比较不太满足随时取用的定义。当然这取决于你的使用模式，
如果你一个月转帐次数很少，那你也可以把有 debit card 的
saving account 当成随时取用的帐户。
那有没有帐户可以随时取用，但是同时又有比较高的利息呢？有几
种方法，首先是 reward checking
https://www.depositaccounts.com/checking/reward-checking-accounts.html
Reward checking 利息可以超过 3%，但是大多都要求 debit card
消费次数下限，不满足条件就没有利息。虽然有很多小技巧可以比
较轻松的满足这些条件(https://goo.gl/VmHroN)，但是还是比较麻
烦。
第二种是利用 overdraft protection，有些 checking account
可以允许用户 link 到 saving account 上，当 checking account
提款但是余额不足时，会自动从 saving account 中转帐到 checking
内再提出（这次的转帐算在 saving account 六次转帐限制之内）。
所以如果银行满足
1. 同时提供 checking account 和 saving account。
2. Checking account 无存款下限且 overdraft protection
没有额外收费。
3. Saving account 只要 > 0 就可产生利息且允许用户开多个
saving account。
那可以先建多个 saving account，每个 saving account 分别负责
数个每月固定的转帐（水电费/信用卡），然后把
checking account 跟其中一个 saving account 作连结。此时就算
checking account 中没有存款，用 ATM 或是转帐时都会自动从
saving account 中提款。当连结的 saving account 快到每个月转
帐 6 次限制时，把 checking account 连结到另一个
saving account 上就好（我没找到可以同时 link 多个
saving account 的银行）。
满足这三个条件的银行有不少，像是 Ally 或是 Discover 都满足，
现在 Ally saving account APY 是 2.2%。
不过把 saving account link 到 checking account 之前要注意，
不要在 saving account 放太多钱，因为 checking account
被盗刷的机会是比较高的，你不会希望一次盗刷就把你毕生积蓄都
转走了。当然银行查清楚之后会还你钱，但是在还你钱之前你付不
了帐单所衍生的后果银行应该是不会负责的。
第三个方法是利用 brokerage account，不少 brokerage 都有提
供 checking 的帐户，这边举 Fidelity 的例子。
Fidelity Cash Management Account 可以使用 ATM 也可以写
check。除此之外还可以跟 Fidelity brokerage account link ，
当提款余额不足时，会到 brokerage account 把 money market
fund 卖掉换现金来补足，这步骤没有次数限制。
所以不用在 cash management account 内存钱，然后把
brokerage account 中 core position 设成收益比较高的
money market fund，就可以拥有较高利息（现在 SPRXX 的
yield 是 2.25%）且随时取用的 checking account 了。
https://www.bogleheads.org/forum/viewtopic.php?f=2&t=266538#p4262150
网络上的讨论
这帐户的另一个好处是 ATM 全球提款都免手续费，而且 ATM 银行
的手续费也可以 reimburse。国外使用 debit card 消费会有
1% foreign transaction fee，但是提款是没有
foreign transaction fee 的。
https://www.bogleheads.org/forum/viewtopic.php?t=266538&start=100#p4298246
不过要注意的是，钱存在 brokerage 是没有 FDIC 或是 NCUA 保险
的，只有 SIPC ，至于在有 SIPC 的 brokerage 里面买
money market fund 会无法兑现的机率，大家可以研究看看。
除 Fidelity 之外 Charles Schwab 也可以 link brokerage
account，但是是换成 margin (跟银行有息借款)，而不是自动卖
掉 money market fund 来转帐，所以会比较麻烦且可能要付一点利息。
https://www.bogleheads.org/forum/viewtopic.php?t=255718#p4083491
题外话，Charles Schwab 的 ATM 也是免手续费，连消费也没有
foreign transaction fee，不过 Fidelity 和 Charles Schwab
都是用 Visa 的汇率，普遍会比 Mastercard 的汇率差一些。
https://goo.gl/KWP8Zu
https://www.moneyhub.co.nz/mastercard-vs-visa.html
如果要 Mastercard + no foreign transaction fee + 全球
reimburse ATM fee 可能就要找 Citigold 或是 HSBC Premier 了
（都有最低存款限制）。
https://www.bogleheads.org/forum/viewtopic.php?t=210149#p3224319
讨论完随时可提款的帐户，接下来讨论一下类似的产品，虽然使用
起来可能比较复杂些，但是还是可以在数天之内拿到资金。
Saving account 的话，Marcus/Barclays/Synchrony/Ally 都提供
不错的利率，American Express/Discover也蛮多人用，而且只要银
行调升了利率，旧客户也会自动调升。网络上常常可以看得到更高
的利率，但是有很多都只是 teaser rate，也就是这利率是暂时的，
吸引新客户把钱存入之后利率就会降了。另外一种常见的手法是推
出有较高利率的新 saving account 产品，然后旧 saving account
产品的利率不变，举例来说
CIT 现在总共有 5 个 saving account 的产品。
https://www.depositaccounts.com/banks/cit-bank/offers/#p20302
旧客户必须要跟客服联络才能 product change 甚至要重新开户才
能得到高利率。还有更多小银行用类似的技巧，甚至直接换银行名
字。所以开 saving account 时要注意一下该银行的利率历史。
有些银行有提供 no penalty CD（Marcus 或 Ally），一般的定存
如果提早解约会有罚款，而 no penalty CD 只要开启一段时间之
后（数天），就算提早解约也不会有罚款，但是利息会比
saving account 来的高（Marcus 13 month no penalty CD APY
2.35%）。所以可以开着 no penalty CD ，等到利率上升或是有需
要的时候立刻解约。
除了银行之外，也可以把钱放在 brokerage account 内买低风险
的产品，像是 money market fund。Vanguard 的 VMMXX 是很多人
的选择（VMMXX yield 是 2.47%）。Vanguard 也提供
checking account，只是要在 Vanguard 拥有一定资产就是了。不
过前面提过，钱放在 brokerage account 是没有 FDIC 的。使用
其他的 fund 也是种选择，特别是高税率的人可以考虑免税基金，
比较 tax equivalent yield，只是要考虑有贬值的可能就是了。
如果要存放短期不用的资金（数月），可以考虑 T-bill，
（6-month T-bill 的 rate 是 2.6%），因为 T-bill 不用交州税，
所以对于身在有州所得税的人来说又更划算了。如果要存放中期不
用的资金（一年以上），可以考虑 CD 或是 brokerage CD，不过
这些已经超过这篇文章的范围了。
文中所提的银行大多都是 online bank，没有实体的分行，但是有
些事情还是要实体银行才能处理的，像是存现金，只有像是
Capital One 有一些实体分行（不过 Capital One 的
Money Market Account 需要存一定金额才有较高利率）。
所以一般还是会开一个有实体分行的 checking account。不过大
部分大银行的 checking account 都有维护费，一般维护费可以藉
由维持一定存款金额或是每个月转帐入户来免除。在全国性的大银
行中，U.S. Bank 的 gold checking account 就算不存钱也不用交
维护费，不过前提是要有他们的信用卡。如果不侷限在大银行，有
很多 credit union 都是不用维护费的。
有些银行开户会有身分限制，可以在这网页看看其他人的经验。
https://www.doctorofcredit.com/bank-accounts-citizenship-requirements/
像是 Ally 在网页上就明确写了要绿卡持有者或公民才能申请，当
然也是有不少非绿卡的人申请到帐户，只是后续会不会有问题就不
得而知了。