楼主:
gunhow (刚好)
2014-08-28 01:52:32看到选择权五花八门的策略真的是看得雾沙沙
书上找不到
只好上来求助
我想请问关于选择权
用周选来说
买价平卖价外的价差交易组合单
主要是在赚取哪方面的利润?
卖方收了权利金，买方付出权利金
以9500来说
buy call 39 9500
sell call 21 9550
这样的组合成本18点
往下跌的话 似乎最多赔18点
往上涨的话 似乎最多赚11点
看起来好像是多头价差，这样的理解不知道是不是有错误?
其次这样的文章是介绍这适合在波动大时间价值高的状况~~
这个原因是为何阿??
楼主:
gunhow (刚好)
2014-08-28 08:10:00是32没错....我忘记算卖方权利金....
作者:
stfrko (打不死ㄉ霸王)
2014-08-28 11:17:00是多头价差没错~因为周选时间价值流失快~
楼主:
gunhow (刚好)
2014-08-28 11:38:00时间价值流失快的话，不是不利买方吗?而且价差组合时间价值的影响是啥我也不清楚...
作者:
wugesmin (我是一只鱼)
2014-08-28 12:01:00假设目前是9520 call-9500实际价值只有 20 call-9550则是0，不过这是在结算的当下，距离结算到期越远每一个call put都还是有无限的获利可能，但随着时间这些可能性将越来越低，尤其是较远期的这就是时间价值，所以远期的价会比近期缩水较快(正常情况下)这样的影响是 如果快接近结算 而目前是9520
如果你单买95c没行情就不利，但是你卖955c就补点回来缺点是大涨到9700你也只赚32点用利润减少换取损失减少
作者:
wugesmin (我是一只鱼)
2014-08-28 12:06:00上面列的 call 9500 可能价还有 30 但9550 可能仅剩9
作者:
wugesmin (我是一只鱼)
2014-08-28 12:07:00那从中你就赚到时间价值
作者:
stfrko (打不死ㄉ霸王)
2014-08-28 12:54:00时间价值~简单说就是~~9500C明天到期~跟还有5天到期~如果指数不变~~你觉得哪个权利金比较小~哪个比较大如果@39经过几天的时间变成@10~~~~29流失的就是"时间"的""价值"还有问题站内信~~讨论讨论
作者:
NCWW (MM>N)
2014-08-28 22:57:00Pr(F>9500) > Pr(F>9525) ~ (C9550-C9500)/50 > Pr(F>9550)垂差交易基本上和赔率固定买大小的赌局差不多同理, 你也就知道蝶差是怎么回事了