考试看到有两张A3考卷
心中OS：又要再一次了= =
33. 假设一投资组合价值为 15,000,000 元，预期半年报酬率将有 10 %，根据过去的资
料显示，在 95% 信赖水准下，该投资组合半年的相对风险值(VaR)为 2,400,000 元，请
问此投资组合的年标准差约为何？ (注：标准常态值Z(0.05)=1.65, Z(0.025)=1.96)
(A)5%
(B)6%
(C)7%
(D)8%
答案：A
想法 VaR=1.65*σ*根号t*$
2400000=1.65*σ半年*根号182*15000000
σ半年=0.007 *2=0.014 (一年?)完全没这答案= =
请教各位大大谢谢~