全球半导体景气明年成长率不高
但台积电似乎很有信心 喊出双位数成长
明年重点之一 可能在info封装
iphone 6s三星处理器出包
明年iphone 7 台积电可能取得大部份订单
台积电明年1Q~2Q可能开始出16奈米制程的苹果代工生产A10处理器，
台积电将自己提供整合扇出型（InFO）晶圆级封装提供统包服务，月产能规划达9万片
生产地点在龙潭
而提供湿制程设备的厂商 国内有弘塑(3131)、辛耘(3583)
目前台积电应该是先开4万片产能
粗估需要50~55台湿制程设备
就目前了解 应该是辛耘拿到大多数订单 推估可能有2/3
台积电一直在积极扶植辛耘
如果以弘塑拿1/3 辛耘拿2/3，一台机单90~100万美金来算的话
估计贡献
弘塑(3131) 辛耘(3583)
股本 2.47亿元 8.11亿元
股价 179.5元 78.7元
机台数 17台 35台
asp 100万美金 100万美金
营收贡献 5.44亿元 11.2亿元
净利率 25% 25%
净利贡献 1.36亿元 2.81亿元
eps贡献 5.5元 3.46元
2016年eps 20元 5元
目前PER 8.9倍 15倍
以上纯个人推估
这只是第一期4万片产能的机台贡献
第二期5万片如果再开出能 可能又需要60~65台机台
eps贡献可能又是上述数字再double
而且 苹果如果率先采用info 其它厂商可能也会跟进采用
未来的想像空间 其实不小
只不过就获利来说
因为设备厂 并不是一出货就认营收
一开始可能先收一部份订金
实际安装后 产能run了半年至1年 设备都没问题
才会再认剩下来金额
至于认列%，则是要依契约而定
所以 最大获利挹注 可能在明年下半年
就成长性来说
明年辛耘(3583)成长性会较弘塑(3131)高很多
目前评价看起来 辛耘(3583)本益比也比较高
我想 或许是反映他是取得多数订单及未来的想像空间吧
就股价来看 近一个月辛耘(3583)拉很凶 弘塑(3131)持平
可能就是反映辛耘(3583)拿到比较多的订单缘故
我觉得从现在到明年台积电info开始run前
有很高的机率会炒相关概念股
股价如果有拉回
大家可以留意一下
提供一点心得给板友参考