1.原文连结：http://news.cnyes.com/Content/20130422/KH7C3L5GY42XQ.shtml
2.内容：远东新(1402-TW)也将加入发行“宝岛债”行列，并以“双响炮”模式，申请人民币、日
元计价各1档，共发行约新台币40亿元，今天已正式向证期局送件申请，预定近期内可获
核准，最快5月底前于OTC挂牌。
远东新表示，此次申请的人民币债券额度为5亿元、日币债券为50亿元，总计发行新台币
40亿元，发行天期军为3年期，到期一次还本，票面利率待证期局核准发行后再委托券商
正式对外询价。
远东新指出，相较于之前宝岛债均由金融业领军发行，远东新宝岛债不仅为台湾产业界送
件之首例，结合双币“双响炮”发行更为创举。因IFRS上线后财报将以合并报表为主，故
管理思维亦应调整至合并角度进行筹资或避险。
远东新表示，以大陆地区为例，目前融资多为境外美金短期借款，除可享受美金低利及汇
差优势外，资金来源亦不成问题，考量大陆地区子公司收付款货币多为人民币，以目前人
民币中期借款动辄6%以上水准，远东新此时以母公司评等(TWA+)发行人民币债券，除可取
得较子公司更优惠之发行成本外，更可取得长期、固定、无汇率风险之人民币资金以取代
目前部分美金借款。
至于日币债券部分，则是远东新于日本311灾后接到不少日本客户聚酯产品之转单需求，
由于日本市场一向打入不易，在团队持续经营下，终以品质及售后服务取得日本客户之信
赖，外销日本收入亦大幅增加，预估今年瓶用酯粒可于日本市占率达到3成以上，加上今
年4月与日本石冢硝子株式会社合资设立日本子公司预计年产瓶用级回收酯粒3.5万吨，预
期未来集团在日本布局将会更深更广，在日元走势偏弱下，拟建立负债部位以达成应收帐
款之避险需求，同时亦可取得中期资金以支应持续之日币投资需求。
远东新世纪为台湾化纤业界龙头，在整体经营过程中，一直以国际化及全球化为主要营运
方针，在金融产品推陈出新方面亦不遗余力，本次远东新“双响砲”债券申请发行，除了
人民币债券为国内首档由产业提出申请，日币债券更是国内债券市场首度，而同时申请双
外币债券发行，亦创下国内发行公司直接金融筹资管道先例，不但为国内债券市场建立多
项创新指标，同时亦为台湾债券市场国际化扮演推升的关键，为台湾资本市场竖立新标竿
；此外，此次人民币宝岛债之发行亦为响应政府推动台湾成为人民币离岸中心及国际金融
化之政策，对促进台湾金融市场国际化具有相当之意义，预期将引领风潮，带动更多发行
人加入发行行列，为今年台湾国际债券市场注入新动力。
3.心得/评论(必需填写)
先下十张！