Re: [讨论]台股新ETF 00690兆丰蓝筹30 大家觉得如何?
楼主: acHsiang (Yu-Hsiang) 2017-04-19 13:31:34
原文恕删。
先说结论，完全不看好蓝筹30。
指数化投资的核心是追随市场报酬而不是打败指数。
基本上如原文有网友所说，台湾50已经是高度集中的ETF了(2016年底上市公司892家)。
理论上而言已经系统上地会偏离大盘(全市场)指数了。
现在出一个更集中，所谓踢掉拖油瓶的蓝筹30? 然后打着指数化投资吸金???
如原文网友所述，这不就是主动投资的价值观吗？
纳入所谓的拖油瓶股本来就是指数化投资的必要，因为它也是全市场表现的一份子。
你也不知道这段时间它是拖油瓶，下段时间它是不是拖油瓶？
如果你有能力判断公司永远是拖油瓶，或永远是龙头绩优股的话，
我想也不需要被动投资了。
国内金控公司如果有心要拓展指数化投资这一块的话，
应该是要推出比台湾50容纳更多成分股，更能完美追踪加权指数的ETF，
然后努力降低内扣费用吸引资金，达到正循环。(Vanguard 模式)
而不是出这种用过往绩效来引诱投资人打败市场欲望、又扭曲化被动投资的赚钱商品。
先说结论，完全不看好蓝筹30。
指数化投资的核心是追随市场报酬而不是打败指数。
基本上如原文有网友所说，台湾50已经是高度集中的ETF了(2016年底上市公司892家)。
理论上而言已经系统上地会偏离大盘(全市场)指数了。
现在出一个更集中，所谓踢掉拖油瓶的蓝筹30? 然后打着指数化投资吸金???
如原文网友所述，这不就是主动投资的价值观吗？
纳入所谓的拖油瓶股本来就是指数化投资的必要，因为它也是全市场表现的一份子。
你也不知道这段时间它是拖油瓶，下段时间它是不是拖油瓶？
如果你有能力判断公司永远是拖油瓶，或永远是龙头绩优股的话，
我想也不需要被动投资了。
国内金控公司如果有心要拓展指数化投资这一块的话，
应该是要推出比台湾50容纳更多成分股，更能完美追踪加权指数的ETF，
然后努力降低内扣费用吸引资金，达到正循环。(Vanguard 模式)
而不是出这种用过往绩效来引诱投资人打败市场欲望、又扭曲化被动投资的赚钱商品。
作者: spiritempire (白色流星) 2017-04-19 13:45:00
感谢指教会多多思考~因为刚刚在忙想说先回句话表达谢意XD我是还有其想法拉,那如果说他是个可能会绩效跟50接近,但是有时涨过50有时低于50,不过都不会差太多,我不就可以称她低于50的时候加码,高于50就照平常该买就买盖卖就卖只是不加码,这样会创造赢50的效果吗?而且刚好50就代表大盘,我就可以照那样操作赢大盘,这想法有问题吗?
作者: awss1971 (令狐冲) 2017-04-19 21:33:00
如果有台湾VTI就好了，更重要的是费率也能下降跟VTI一样就更好了，应该是不会发生的~~唉～
作者: nycpeace (社会新鲜人) 2017-04-19 22:37:00
有台股VTI？然后费用率跟先锋一样？未看先猜10年后都没能达到XD
作者: flypenguin (企鹅) 2017-04-19 22:38:00
别闹了… 台股一堆僵尸股，把那些都纳入只是找麻烦
作者: ppc ( ) 2017-04-20 01:18:00
看起来台股不适合用来组成ETF
作者: flypenguin (企鹅) 2017-04-20 05:45:00
成交量只有个位数
作者: sailinthesky (翔~) 2017-04-20 08:33:00
台股有VTI啊，006204只是它现在自己也快变成僵尸就是了XD代表全市场指数的概念在台湾还行不通，难道美国就没有僵尸股吗？所谓小型股的溢价报酬，在台湾就没有？
作者: flypenguin (企鹅) 2017-04-20 08:41:00
美股八千多支，vti 也只涵盖 6800 支喔。可是台湾前百大企业以外的流动性是能看吗…
作者: ffaarr (远) 2017-04-20 09:56:00
006204还是以大型和中型股为主吧。小型股还是没办法。全世界台湾上市小型股最多的ETF可能是 EWX而不在台湾。之前看了也蛮意外ewx里面有很多200名以外的股票。
作者: jgj12321 (Creat yourself) 2017-04-20 11:59:00
市场有很多种投资理论.. 不管是被动还是主动能获利就好以前没人创造出来的不代表未来不能另辟新径30的用意应该是希望能进可攻退可守但就我个人认为30都嫌太多
作者: redlance (红~) 2017-04-21 00:14:00
1. 0050就涵盖市值70%啦，个人认为不算过度集中2.要更贴近指数投资应该再加一定比例的0051，但它绩效太差(台积太强?)，所以大多数人都只买0050台湾也有出过包含更多公司的etf，不过少人买(被0050屌打sorry没看到推文已讨论到006204我是认为要先出1个成份股同0050，但内扣明显低于0050看有没机会成功把被动投资者拉过来，其他etf内扣才会降
作者: wadekimo (Tu m'aimes?) 2017-04-21 08:22:00
没量就不会有法人买，要量就要和券商交换单，若还想赚钱管理费就降不下来, 台股etf后进者很难和元大抢市占这是scale business, 做不大就一定死
作者: tsgd 2017-04-21 15:28:00
VTI目前持股数:3601VT则是:7774
作者: michaelgodtw (可爱书生宝宝) 2017-04-23 09:18:00
0050 IS BETTER
作者: yochuan (想成为阿山哥^O^) 2017-04-23 10:20:00
刚看这支蓝筹etf持股里面竟然没有鸿海!
作者: ihakkanet (健人就是脚勤) 2017-04-23 11:27:00
富邦新出的社会责任100指数，管理费0.15较好
作者: yyhsoul (燿) 2017-04-23 13:17:00
富邦的台湾50就是跟0050一样，也是追踪同一个指数而且内扣还很低，但还不是没人买...
作者: tsgd 2017-04-23 15:53:00
富邦朝低费用率的方向很棒啊 以后台湾50要转买它了另外有看到新闻说 富邦未来要推一档欧洲ETF 基准指数是ftse developed europe index 这个就比元大欧洲50还广泛了希望出来的费用率够低 这样就可以纳入投资组合
作者: jgj12321 (Creat yourself) 2017-04-23 17:46:00
FB50：1.量能太低不好出脱2.不够贴近台湾50 3.不够便宜假设FB50成本低流通少 只存长期的话一定是y首选y0050有很多人在做 成本虽高但量够他们可以自行策略他们那种短进短出要不是交易量大，早就选FB50现在又进来一个30 应该多少又会有影响 折价又要另外去算
作者: redlance (红~) 2017-04-23 21:11:00
富邦那支内扣约0.335%，才差0.02%，又有上述缺点
作者: yyhsoul (燿) 2017-04-23 21:17:00
楼上R大，请请更新资讯，之前降一波到内扣0.185%了
作者: redlance (红~) 2017-04-23 21:17:00
上行指FB50。
作者: yyhsoul (燿) 2017-04-23 21:19:00
" target="_blank" rel="nofollow">作者: redlance (红~) 2017-04-23 21:19:00
0.185%按个赞。另外社会责任100好像也不错感谢i大分享。有空再研究一下
作者: tsgd 2017-04-23 21:24:00
富邦降幅很大 所以之前ETF叫父可能是在批评他们XD虽然这样有点称赞太过 但期待富邦成为东方版的vanguard XD美股的vanguard如果没降总费用率 其实ishare等业者也是爽爽收 都没什么降低费用
作者: jgj12321 (Creat yourself) 2017-04-24 01:05:00
个人觉得中国印度在全球投资市场也蠢蠢欲动手续费更低XD
作者: redlance (红~) 2017-04-24 06:41:00
VWO就0.14%了，V牌在英国还一堆>0.2%的。0.185%算很低了
作者: bms ( ) 2017-04-26 15:52:00
但是手续费还是很贵....
作者: sidkawn 2017-04-28 17:46:00
对阿 蓝筹30为何没有鸿海?
作者: t1057382 (瓦特) 2017-05-09 01:06:00
如果是为了要完美追求台湾加权指数的绩效表现，我认同你的说法，应该将区分各细的群组来进行追踪，而不是单纯筛选市值前50大的股票，但，如果是提供给投资人更高的报酬或是其他选择的依据，我反而认为像蓝筹30ETF这类指数出现是有帮助的，它可能因为更多限制来防止"特殊"状况发生，大部分的投资者应该都不太清楚他们的投资准则和应该持有的期间为何，所以这些新创造的指数ETF或许可以提供给他们特殊的需求，前提是投资人知道他们要的是什么，投资不能单纯看报酬率来下决策。要讲是在吸金...好像有点太过极端。